文|略大參考 楊知潮
編輯|原野
在網(wǎng)易發(fā)布三季度財報的當(dāng)天，合作15年的搭檔暴雪游戲送上了一份“禮物”。一則終止合作的聲明，讓網(wǎng)易的股價一度大跌10%。
事實上，暴雪能為網(wǎng)易提供的實際收入有限，因其旗下多數(shù)游戲都已年邁，空有情懷，實則吸金能力為渣。據(jù)網(wǎng)易透露，暴雪游戲占網(wǎng)易收入和利潤均為個位數(shù)。不過，相比之下，因分手而失去的那些經(jīng)典IP，還是會著實讓網(wǎng)易肉疼的。
第三季度，網(wǎng)易旗下最成功的游戲《暗黑破壞神：不朽》就是由暴雪旗下的經(jīng)典IP改編而來。這是網(wǎng)易駕輕就熟的爆款打造模式：把經(jīng)典游戲、影視劇進(jìn)行IP改編，開發(fā)成手游產(chǎn)品。與暴雪分手之后，網(wǎng)易也會失去將《魔獸世界》這些頂級IP改造成吸金手游的機(jī)會。
戲劇的是，就在分手消息傳出的當(dāng)晚，網(wǎng)易《大話西游：歸來》拿到了游戲版號。這是網(wǎng)易首款自研爆款游戲IP。對于亟需新增長的網(wǎng)易游戲，這無疑是春天的信號。
但春天的到來，往往不會那么順利。倒春寒的挑戰(zhàn)，現(xiàn)在就擺在了網(wǎng)易游戲的面前。
01業(yè)績
在整個游戲市場萎縮的情況下，網(wǎng)易交出了一份不算難看的三季度財報。
凈收入244億元，同比增長10.1%。主要驅(qū)動依然來自游戲，三季度，網(wǎng)易游戲及相關(guān)增值服務(wù)收入為187億元，同比增長9.1%，占總收入的92.8%，與去年占比基本持平。
利潤大幅改善。營業(yè)利潤104.53億元，同比增長30.12％。毛利潤為137億元，同比增長16.4%。具體到游戲業(yè)務(wù)，毛利率與上一季度基本持平。
在互聯(lián)網(wǎng)降本增效的大潮之中，網(wǎng)易三季度的成本控制并不理想。營銷成本比上一季度高了2.6億元。營業(yè)費用達(dá)到了90億美元，其增長幅度大于收入的增長。人員成本也有所上升，三季度受秋招影響，員工數(shù)增加了約1000人。
收入增長和成本上升，這兩項數(shù)據(jù)的變化，都主要因為新游戲的成功。
雖然在前三季度網(wǎng)易只拿到了一款版號，但得易于老庫存，網(wǎng)易還是發(fā)布了幾款新游戲，其中手游《暗黑破壞神：不朽》（下稱“暗黑”）最為成功，成為增長主力。這款借助暴雪知名老IP“暗黑”的新手游在營銷方面極為成功，發(fā)售早期一度登頂IOS下載榜，發(fā)行不到兩個月，在海外市場的收入就超過了1億美元，在收入榜單上空降到全球第六的位置。
不過《暗黑》此后的表現(xiàn)卻有些高開低走，營收情況連月下滑。最新數(shù)據(jù)顯示，《暗黑》在中國手游收入的排名有所下滑，僅僅位列第8，海外市場的收入則跌出前十，位列中國手游出海收入的第13位。據(jù)部分玩家反應(yīng)，《暗黑》的可玩性存在一定問題，不少玩家因情懷上手后又很快脫坑。
另外值得一提的是，本季度網(wǎng)易手游占收入比重為 68.6%，相比去年下降0.6%。這說明網(wǎng)易游戲的端游收入取得了更高的增長速度。無獨有偶，就在前一天，另一家游戲巨頭騰訊也在財報會議中提及端游市場恢復(fù)。
手游方面，網(wǎng)易游戲多款舊產(chǎn)品出現(xiàn)下滑跡象。今年6月收入大漲163%的《無盡的拉格朗日》，在三季度的收入數(shù)據(jù)已經(jīng)無法擠進(jìn)前二十名。另一款大IP游戲《哈利波特：魔法覺醒》的情況也不樂觀。去年9月，《魔法覺醒》一度是全球第四賺錢的手游，但進(jìn)入2022年，這款游戲很難再排進(jìn)前20，甚至偶爾會跌出前50名。據(jù)透露，這款游戲預(yù)計將在2023年發(fā)售海外版本，屆時或許會有新的表現(xiàn)。
本季財報中，網(wǎng)易沒有公布海外市場收入。在網(wǎng)易游戲拓展最成功的日本市場，受日元兌美元匯率大幅下跌的影響，總體出海收入或許會隨之打折。但這并不妨礙日本繼續(xù)成為網(wǎng)易游戲最重要的出海地，《第五人格》、《荒野行動》等多款游戲都在日本大受歡迎，今年7月和8月，網(wǎng)易更是超過米哈游，成為日本市場最賺錢的中國游戲廠商。
02分手
與財報的喜憂參半類似，暴雪與網(wǎng)易的這場分手，也是如此。
分手消息在11月17日公布。暴雪發(fā)布聲明稱，由于與網(wǎng)易公司的現(xiàn)行許可協(xié)議將在2023年1月23日到期，將暫停在中國大陸的大部分暴雪游戲服務(wù)。被暫停的游戲包括《魔獸世界》《守望先鋒》等7款。當(dāng)天，網(wǎng)易股價應(yīng)聲跳水，最多時下跌10%。
網(wǎng)易與暴雪的合作已經(jīng)持續(xù)14年，被譽為代理商與游戲廠商合作的模范。從網(wǎng)易基本承包暴雪在中國的游戲代理運營權(quán)，不難看出它的誠意。
被拋棄的“舔狗”身份，顯然讓網(wǎng)易很不爽，以至于丁磊本人親自發(fā)文回應(yīng)，稱暴雪就一些關(guān)鍵條款所提出的要求，是“不可接受的”。
代理方與發(fā)行方的分手在游戲行業(yè)并不罕見，原因無非是收入分成和話語權(quán)問題。關(guān)于這場分手的更多細(xì)節(jié)隨后被陸續(xù)曝出，比如，暴雪方針對續(xù)約提出了天價條件，暴雪方分成較2019-2022合約期50%以上營收和凈利潤進(jìn)一步提高，且暴雪游戲定價將采取全球同步策略，而此前國服定價較全球其他地區(qū)普遍低約20%。此外，暴雪還要求網(wǎng)易按照《暗黑破壞神：不朽》模式，研發(fā)暴雪其他IP手游全球發(fā)行，但網(wǎng)易只享有中國區(qū)市場營收分成。
這場分手雖然轟轟烈烈，但落到具體的業(yè)績方面，對網(wǎng)易影響并沒有那么重大。
最根本的原因是，暴雪不再是以前那個世界第一的游戲公司了。它的輝煌隨著端游時代一起成為了歷史。2021年，暴雪的收入僅為18.27億美元（約為130億元），不到同期網(wǎng)易游戲的四分之一。暴雪旗下的經(jīng)典游戲早已過了巔峰期，從國內(nèi)虎牙、斗魚直播平臺的人氣數(shù)據(jù)來看，暴雪游戲僅有《爐石傳說》和《守望先鋒》還能經(jīng)常出現(xiàn)首頁。
根據(jù)網(wǎng)易公布的數(shù)據(jù)，2021年，代理游戲為公司提供了9.5%的收入，利潤方面的占比更低。2022年前九個月，來自代理暴雪游戲的凈收入和凈利潤貢獻(xiàn)百分比，均為較低的個位數(shù)。
被分手之后，發(fā)文表態(tài)稱對方?jīng)]那么重要，網(wǎng)易的“反擊”乍一聞泛著酸味，但這樣的占比卻是也不讓人意外，無論是《爐石傳說》還是《守望先鋒》，在網(wǎng)易的游戲矩陣中，都已經(jīng)不再是吸金主力。
失去暴雪旗下的那些經(jīng)典IP，才是真正讓網(wǎng)易游戲掉血的損失。
暴雪經(jīng)典IP的價值無需多言，比如新上線的《暗黑》在短短五個月內(nèi)吸金超過3億美元，而三季度網(wǎng)易游戲較上年的增長為2.6億美元，雖然不清楚暴雪與網(wǎng)易的分成比例，但很顯然，《暗黑》貢獻(xiàn)不低。好在，由于《暗黑》的聯(lián)合開發(fā)和發(fā)行由另一份長期協(xié)議所涵蓋，暴雪和網(wǎng)易的分手，并不會影響它的繼續(xù)運營。
但它失去的東西也肉眼可見，比如改編《魔獸世界》手游的機(jī)會。作為PC時代的第一端游，這款I(lǐng)P的價值甚至遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于《暗黑》，也有可能獲得更大的成功。但今年8月，《魔獸世界》手游版的開發(fā)宣告停滯，在暴雪和網(wǎng)易分道揚鑣后，重啟的可能性更是渺茫。
此外，暴雪旗下還有《星際爭霸》與《魔獸爭霸》兩款優(yōu)質(zhì)IP，它都具備打造成爆款手游的潛力。而移植老IP，恰恰是網(wǎng)易近年來打造爆款的最主要方式。失去《爐石傳說》的收入對一家游戲巨頭很難構(gòu)成實質(zhì)性的沖擊，但接下來手里還能打什么IP牌，才是網(wǎng)易需要擔(dān)心的。
03倒春寒？
網(wǎng)易游戲剛剛經(jīng)歷了一場冰火兩重天。
就在網(wǎng)易的股價被暴雪瘋狂拉扯之際，11月17日晚間，網(wǎng)易旗下的《大話西游：歸來》終于獲得了版號。繼今年9月以來，網(wǎng)易已經(jīng)第二次獲得游戲版號。消息一傳出，網(wǎng)易美股盤前收復(fù)近7%的跌幅，一度上漲超過2%。
而就在一天前，人民網(wǎng)發(fā)布銳評，肯定了游戲?qū)萍己臀幕I(lǐng)域的價值。網(wǎng)易所處的外部環(huán)境似乎正在回暖。
但走入春日的萬物，總要先經(jīng)歷倒春寒的挑戰(zhàn)。相比分手的痛，網(wǎng)易游戲更需要擔(dān)憂的還是IP。在暴雪收回那些經(jīng)典IP之后，它需要找到更多更好的替代品，渡過可能很快到來的IP青黃不接階段。
自研游戲《哈利波特》曾經(jīng)被認(rèn)為是可以幫助網(wǎng)易實現(xiàn)翻牌的IP?？紤]到它在全球擁有的巨大粉絲基數(shù)，這樣的期待也并不過分。但它的長久生命力現(xiàn)在還有待考察。Sensor Tower數(shù)據(jù)顯示，包括《魔法覺醒》在內(nèi)的四款“哈利波特”IP衍生手游在今年前三個季度的累計營收下降了32%。
網(wǎng)易手里還有不少牌。其中最引人關(guān)注的，是《永劫無間》手游、《逆水寒》手游、《哈利波特：魔法覺醒》的海外版本，除此之外，還有改編自知名影視劇的《陳情令》。其中，《永劫無間》剛剛斬獲了千萬銷量，成為國產(chǎn)游戲史上賣得最好的買斷制游戲，《逆水寒》曾是最后一代現(xiàn)象級的mmorpg游戲，是許多95后、00后的青春回憶，直到今天也還有不少死忠玩家。它們都有成為下一個《暗黑》的潛力。
在改編IP之外，網(wǎng)易游戲還在走另一條路：收購海外工作室，自2020年以來，網(wǎng)易在北美、日本等地建立多個本土工作室，其中不乏來自《生化危機(jī)》、育碧等團(tuán)隊的成員。這些海外工作室目前還沒能打造出現(xiàn)象級爆款，但從研發(fā)能力來看，是完全具備這種可能的。
從最近幾年陸續(xù)打造的成功游戲來看，網(wǎng)易始終不缺乏爆款制造能力。因暴雪分手帶來的這場倒春寒，不出意外的話，最終也會被春天的暖意所驅(qū)散。
問題是，春天還要多久抵達(dá)？
作為爆款制造機(jī)的網(wǎng)易游戲，眼下需要解決產(chǎn)品生命周期的問題。它們總是迅速崛起、霸榜，又難以避免地被擠下去。從《陰陽師》、《第五人格》到《暗黑》，皆是如此。近幾年來的爆款產(chǎn)品中，似乎只有《夢幻西游》和《永劫無間》保持著相對長久的生命力。
丁磊在財報會議上的發(fā)言似乎回答了這個問題，他認(rèn)為，游戲行業(yè)的增長與否不由環(huán)境決定，而是由內(nèi)容決定?！拔矣X得游戲這個行業(yè)是一個內(nèi)容的市場，這個行業(yè)的整體消費很大程度上取決于游戲本身的內(nèi)容質(zhì)量。如果有一個爆款游戲出來，整個市場都會被帶動起來；如果你的游戲內(nèi)容毫無創(chuàng)意，市場也會逐漸走向平穩(wěn)或者下滑?！?/p>
值得一提的是，網(wǎng)易最近幾款游戲的的收入情況，與其玩家評分的走勢基本一致。在游戲評分網(wǎng)站上，《哈利波特：魔法覺醒》的評分一度從9分下滑的4.1分?！栋岛谄茐纳瘢翰恍唷犯菑拈_始的8分，跌落到暴雪史上最低的0.6分。
按照丁磊的說法，比起市場環(huán)境和合作伙伴怎么變動，網(wǎng)易游戲更應(yīng)該關(guān)心的，是做出更好的內(nèi)容，并在更新迭代中逐步完善。
暴雪總會過去，再找到辦法熬過倒春寒，春天也就來了。不止是游戲，對當(dāng)下任何行業(yè)而言，都是如此。