文|投資人說(shuō)
據(jù)外媒報(bào)道，紅杉中國(guó)已完成新一期約90億美元基金募集。
此外據(jù)中國(guó)證券報(bào)獲悉，紅杉中國(guó)此輪募資目標(biāo)規(guī)模為80億美元，但收到了超過(guò)120億美元的認(rèn)購(gòu)，超額認(rèn)購(gòu)達(dá)50%。
此輪募資，紅杉中國(guó)美元基金的LP（有限合伙人）均為海外知名非營(yíng)利性組織，如主權(quán)基金、養(yǎng)老基金、大學(xué)捐贈(zèng)基金、慈善基金會(huì)等，并且有不少新LP參與進(jìn)來(lái)，這些LP主要來(lái)自美國(guó)、歐洲、中東、亞洲等地區(qū)。
據(jù)美國(guó)證監(jiān)會(huì)文件（SEC Filing）顯示，紅杉中國(guó)備案登記了新一期美元基金，其中包括一只種子基金（Seed Fund）、一只風(fēng)險(xiǎn)投資基金（Venture Fund）、一只擴(kuò)張基金（Expansion Fund）和一只成長(zhǎng)基金（Growth Fund）。
四支基金將繼續(xù)專注科技、消費(fèi)和醫(yī)療健康領(lǐng)域的投資。
此次募資之所以引發(fā)關(guān)注，主要在于美元募資寒冬情況下，紅杉中國(guó)此輪募資卻創(chuàng)下海外資本中國(guó)市場(chǎng)的多項(xiàng)之最。
首先在募資金額上，這是有史以來(lái)海外資本投資中國(guó)VC單筆金額最大的一次募資；
其次，紅杉中國(guó)此輪募資速度非常快，從年初傳出募資消息到基金關(guān)閉只用了半年左右時(shí)間；
最后值得一提，也是讓很多投資機(jī)構(gòu)羨慕萬(wàn)分的是“超募”，超額認(rèn)購(gòu)比例高達(dá)50%。
此外，外媒報(bào)道稱：除了此次募集的90億美元基金，紅杉中國(guó)還在募集28億美元的印度、東南亞基金以及合計(jì)22.5億美元的兩只美國(guó)基金，今年美元募資總額將突破百億美金。
除了此輪募集的90億美元，今年上半年紅杉中國(guó)還完成了另外兩只新基金的募資。
今年一月，紅杉中國(guó)完成了一只新基建股權(quán)投資基金的募集，該基金獲得了包括博楓資產(chǎn)管理公司（Brookfield）在內(nèi)的多家世界領(lǐng)先投資機(jī)構(gòu)的參與和支持。
該新基建基金聚焦數(shù)字經(jīng)濟(jì)、新能源和生物科學(xué)三大領(lǐng)域的基礎(chǔ)建設(shè)，投資方向主要涵蓋新能源基礎(chǔ)設(shè)施、高標(biāo)準(zhǔn)物流、冷庫(kù)、數(shù)據(jù)中心、新經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)園、高端制造廠房、生物醫(yī)療產(chǎn)業(yè)園等。
據(jù)了解，紅杉中國(guó)新基建基金吸引了包括國(guó)際主權(quán)財(cái)富基金、養(yǎng)老基金、資產(chǎn)管理公司等眾多知名機(jī)構(gòu)投資人，其中全球規(guī)模最大的另類資產(chǎn)管理公司之一的博楓資產(chǎn)管理公司是紅杉中國(guó)新基建基金最大的LP。
此外今年四月，紅杉中國(guó)新一期人民幣基金，也就是紅杉中國(guó)人民幣七期科創(chuàng)基金落地杭州。
該基金將由杭州資本及杭州市臨平、臨安兩區(qū)共同出資，重點(diǎn)在科技、醫(yī)療健康、消費(fèi)服務(wù)等領(lǐng)域?qū)ふ彝顿Y機(jī)會(huì)。
在投資方面，數(shù)據(jù)顯示今年上半年紅杉中國(guó)投資項(xiàng)目數(shù)量為129個(gè)。
去年，紅杉中國(guó)投資數(shù)量和投資金額創(chuàng)下紅杉中國(guó)有史以來(lái)最高峰，僅上半年就投資了261個(gè)項(xiàng)目。
從投資項(xiàng)目類型看，醫(yī)療健康、企服、半導(dǎo)體是目前紅杉中國(guó)投資數(shù)量最多的三個(gè)賽道，其中醫(yī)療健康項(xiàng)目占了總投資數(shù)量的24%，遙遙領(lǐng)先其他賽道。而包括合成生物、新材料在內(nèi)的新型創(chuàng)新技術(shù)，紅杉中國(guó)目前投資情況顯得十分謹(jǐn)慎。
此外，特別值得一提的是，紅杉中國(guó)增加了新能源技術(shù)方面的布局，但卻主要圍繞三電領(lǐng)域領(lǐng)域進(jìn)行投資，并為涉及納離子電池等試驗(yàn)階段技術(shù)。
去年3月，紅杉中國(guó)與遠(yuǎn)景集團(tuán)共同成立了總規(guī)模為100億元的碳中和基金，借以打造碳中和技術(shù)創(chuàng)新生態(tài)。
今年3月全國(guó)政協(xié)會(huì)議上，紅杉中國(guó)創(chuàng)始人沈南鵬更是在提案中重點(diǎn)強(qiáng)調(diào)雙碳經(jīng)濟(jì)。
因此，今年下半年紅杉中國(guó)極有可能進(jìn)一步加大新能源、雙碳領(lǐng)域的投資。
紅杉中國(guó)明顯加大了海外項(xiàng)目投資數(shù)量，今年上半年就已投出了12個(gè)項(xiàng)目，涉及區(qū)塊鏈、即時(shí)通訊、電商、金融科技、新消費(fèi)品牌、醫(yī)療健康等領(lǐng)域。
其中單筆投資金額最大的海外項(xiàng)目當(dāng)屬美國(guó)地下隧道工程運(yùn)營(yíng)商The Boring Company，該項(xiàng)目由VY Capital、紅杉資本領(lǐng)投，Valor Equity Partners等基金跟投，總計(jì)投資高達(dá)6.75億美元。
盡管大多數(shù)投資機(jī)構(gòu)投資收益差強(qiáng)人意，很多機(jī)構(gòu)為項(xiàng)目退出而煩惱，但紅杉中國(guó)近幾年卻成為名副其實(shí)的IPO收割機(jī)。
去年紅杉中國(guó)收獲了21家上市公司，成為收獲IPO數(shù)量最多的一家投資機(jī)構(gòu)。
截止至今年6月底，紅杉中國(guó)在科技、消費(fèi)、醫(yī)療健康三個(gè)方向已累計(jì)投資超過(guò)900家企業(yè)，其中超過(guò)130家企業(yè)成功上市，超過(guò)100家非上市公司已發(fā)展成為行業(yè)獨(dú)角獸企業(yè)。
雖然美聯(lián)儲(chǔ)加息加速資本回流、海外資本開始對(duì)中國(guó)市場(chǎng)持觀望態(tài)度信息不絕于耳，但是今年上半年多只頭部美元基金憑借驕人的投資回報(bào)，募資情況相當(dāng)亮眼。
根據(jù)研究公司Preqin數(shù)據(jù)，今年第一季度投資中國(guó)市場(chǎng)美元基金募集了14億美元的基金，其中渶策資本完成的二期募資就將近7億美元。
進(jìn)入二季度，4月份XVC資本對(duì)外宣布完成2.74億美元第三期美元基金募集，在管資產(chǎn)總規(guī)模（AUM）折合人民幣超過(guò)75億元。
隨后春華資本宣布了新一期美元PE基金募資，基金規(guī)模達(dá)到了40億美元。
5月藍(lán)馳創(chuàng)投宣布旗下人民幣及美元基金順利募集55億元。
7月愉悅資本宣布新募集的雙幣基金完成首次關(guān)賬，本次募資目標(biāo)金額近40億元。
對(duì)此，有機(jī)構(gòu)人士表示：“在國(guó)際市場(chǎng)不確定性增加情況下，海外資本仍能夠繼續(xù)加注投資于中國(guó)市場(chǎng)的VC/PE基金，表明國(guó)際長(zhǎng)期資金仍堅(jiān)定看好中國(guó)創(chuàng)新經(jīng)濟(jì)的發(fā)展前景，相信中國(guó)創(chuàng)業(yè)者和企業(yè)家穿越周期和創(chuàng)造長(zhǎng)期價(jià)值的能力”。