界面新聞記者 | 紀瑤
10月9日晚間，備受關(guān)注的10只中證A500ETF一起發(fā)布上市公告，將定于10月15日分別在滬深交易所正式上市。
10只中證A500ETF目前處于封閉建倉期，建倉節(jié)奏不一，目前權(quán)益投資占基金總資產(chǎn)比例在約40%至90%之間不等。券商、私募、保險、外資、個人投資者、信托等是新發(fā)的購買主力，各只中證A500ETF機構(gòu)投資者占比不等。
截至10月8日，景順長城中證A500ETF、摩根中證A500ETF、招商中證A500ETF的權(quán)益投資占基金總資產(chǎn)比例（以下簡稱“權(quán)益資產(chǎn)倉位”）超過90%，分別達到93.77%、92.64%、90.2%。
嘉實中證A500ETF權(quán)益資產(chǎn)倉位達到85.37%，國泰中證A500ETF、南方中證A500ETF、華泰柏瑞中證A500ETF權(quán)益資產(chǎn)倉位分別為65.96%、53.02%、52.84%。銀華中證A500ETF和泰康中證A500ETF權(quán)益資產(chǎn)倉位目前在40%左右。
中證A500指數(shù)9月23日發(fā)布以來，截至10月9日，中證A500指數(shù)累計上漲達到24.58%，超過同期滬深300指數(shù)的漲幅。據(jù)了解，部分中證A500ETF于9月30日陸續(xù)建倉，屆時權(quán)益資產(chǎn)倉位大致在5成，大部分中證A500ETF于國慶節(jié)后開始建倉。10月8日市場高開回落，10月9日中證A500指數(shù)下跌近7%。
根據(jù)公開基金凈值信息，嘉實中證A500ETF和華泰柏瑞滬深中證A500ETF9月30日更新凈值，當(dāng)日凈值分別為1.0158、1.0190，說明彼時已建倉。
截至10月8日，摩根中證A500ETF凈值為1.05970，成立以來累計上漲5.97%，為其中最高。富國中證A500ETF、華泰柏瑞中證A500ETF、南方中證A500ETF成立以來收益率已經(jīng)上漲5.97%、5.42%、5.09%、5.07%。目前，10月9日的基金凈值尚未公布。
結(jié)合基金凈值和建倉節(jié)奏，可以發(fā)現(xiàn)，權(quán)益資產(chǎn)倉位與凈值不完全呈正相關(guān)。業(yè)內(nèi)人士分析，近期市場波動較大，凈值居前的A500ETF（權(quán)益資產(chǎn)）倉位不一定居前，部分（權(quán)益資產(chǎn)）倉位居前的A500ETF暫未取得明顯收益，凈值表現(xiàn)與基金經(jīng)理交易時點密切相關(guān)。
“建倉節(jié)奏和策略是個學(xué)問，此前市場短期內(nèi)漲勢太快，緊接著建倉，擔(dān)心追高。建倉慢了又怕踏空，這平衡感難掌握?！庇袠I(yè)內(nèi)人士表示。
“之前市場尚處于相對低點時，客戶催著問我，A500ETF怎么還不建倉。近日，市場跌了又問我，怎么現(xiàn)在建倉。”有券商銷售表示無奈。
根據(jù)建倉相關(guān)規(guī)定，ETF在上市前，需建倉完畢，權(quán)益資產(chǎn)倉位需要達到90%。據(jù)此推算，部分中證A500ETF的建倉時間還有3個交易日。
上市公告還揭示了首批中證A500ETF的前十大持有人，券商、私募、信托、保險、外資、個人投資者成為本次認購主力。嘉實、華泰柏瑞、摩根、泰康中證A500ETF的機構(gòu)投資者占比在40%以上，富國中證A500ETF機構(gòu)投資者占比最低，為16.84%。
華泰證券（601688.SH）持有華泰柏瑞中證A500ETF的15.38%，位列第一大持有人，還持有國泰中證A500ETF 4.44%份額，同樣位列第一大持有人。此外，招商證券（600999.SH）位列招商中證A500ETF第一大持有人，認購比為8.52%；銀河證券位列南方中證A500ETF第一大持有人，認購比為7.50%；國聯(lián)證券（601456.SH）位列景順長城中證A500ETF第一大持有人，認購比例為2.25%。國泰君安（601211.SH）、中信證券（600030.SH）等也在中證A500ETF前十大持有人之列。
保險方面，平安人壽-個險分紅成為摩根中證A500ETF的第一大持有人，占份額超20%；泰康中證A500ETF的前十大持有人中，股東方泰康人壽旗下保險產(chǎn)品組合占據(jù)四位，合計持有份額超5.13億，持有比例25.66%。此外，工銀安盛人壽保險分別認購了1000.18萬份的景順長城中證A500ETF和1000.33萬份的南方中證A500ETF，安聯(lián)人壽保險有限公司-分紅PARIII認購了近3200萬份的嘉實中證A500ETF。
私募方面，銀華中證A500ETF的第一大持有人為鶴禧阿爾法一號私募證券投資基金，認購比例為3.71%，持有人還有科瑞菲亞道恒1號私募證券投資基金、秉昊均衡配置1號私募證券投資基金、夯牛開元私募證券投資基金。
外資方面，巴克萊銀行位列國泰中證A500ETF第六大持有人，認購份額超千萬份。個人持有人方面，牛散朱翠華認購3000萬份銀華中證A500ETF ，位列為第二大持有人。南方中證A500ETF前十大持有人中，有3名個人投資者，認購份額均超500萬份。
值得關(guān)注的是，“國家隊”資金也在出手認購中證A500ETF，國新投資認購了1701.26萬份招商中證A500ETF，位居該ETF的第八大持有人之列。此外，還有基金管理人也用自有資金自購中證A500ETF。例如，嘉實基金認購了2億份嘉實中證A500ETF，為第一大持有人。
對于A500指數(shù)，摩根中證A500ETF基金經(jīng)理韓秀一表示，中證A500指數(shù)作為全新編制的寬基指數(shù)，含“新”量高的寬基指數(shù)，覆蓋了更多細分領(lǐng)域龍頭和新興產(chǎn)業(yè)代表公司。
景順長城中證A500ETF基金經(jīng)理龔麗麗表示，A股市場在國慶節(jié)前后迎來迅猛的上漲，近日在沖高后有所回落，當(dāng)前還未顯露出明顯的增長主線，隨著近期市場波動加大，寬基指數(shù)將成為未來一個階段較好的配置方向。一系列刺激性政策對于提振經(jīng)濟預(yù)期和增強資本市場信心具有積極的信號作用，后續(xù)持續(xù)關(guān)注增量財政政策力度以及發(fā)力方向、落地情況。