截至2024年6月14日 10:26,國證通信指數(shù)(399389)強勢上漲1.93%,成分股劍橋科技(603083)漲停,中際旭創(chuàng)(300308)上漲8.58%,天孚通信(300394)上漲7.43%,銘普光磁(002902),德科立(688205)等個股跟漲。電信ETF(159507)現(xiàn)漲1.81%,盤中一度漲超2%,沖擊4連陽。
從估值層面來看,電信ETF跟蹤的國證通信指數(shù)最新市盈率(PE-TTM)僅19.74倍,處于近5年12.65%的分位,即估值低于近5年87.35%以上的時間,處于歷史低位。
電信ETF緊密跟蹤國證通信指數(shù),國證通信指數(shù)選取滬深北交易所通信產(chǎn)業(yè)相關(guān)上市公司編制而成的,用以反映中國證券市場上通信行業(yè)證券價格變動的趨勢,并為市場增加新的指數(shù)投資品種。
數(shù)據(jù)顯示,截至2024年5月31日,國證通信指數(shù)(399389)前十大權(quán)重股分別為中際旭創(chuàng)(300308)、中興通訊(000063)、中國電信(601728)、中國移動(600941)、中國聯(lián)通(600050)、新易盛(300502)、中天科技(600522)、傳音控股(688036)、亨通光電(600487)、天孚通信(300394),前十大權(quán)重股合計占比64.11%。
6月2日,英偉達舉辦ComputeX 2024大會,展示了公司在加速計算和生成式AI領(lǐng)域的最新成果,同時描繪了未來計算和機器人技術(shù)的發(fā)展藍圖。公司正持續(xù)降低將數(shù)據(jù)轉(zhuǎn)化為智能的成本,GPU和CPU組合可以實現(xiàn)高達100倍的加速計算同時功耗僅增加3倍,每瓦性能比單獨使用CPU提高了25倍。
據(jù)市場分析機構(gòu)預(yù)測,全球光模塊市場預(yù)計2024年的收入增長率將達到27%,主要得益于400G和800G數(shù)通光模塊的需求擴大,特別是來自英偉達、谷歌和亞馬遜的訂單需求對收入增長起到了關(guān)鍵作用。
國信證券認為,通信能力是算力集群的瓶頸之一,AI大模型的訓(xùn)練對網(wǎng)絡(luò)架構(gòu)、網(wǎng)絡(luò)協(xié)議等提出更高要求,向著低時延和高速率方向持續(xù)演進,增加高速光模塊需求彈性。同時光互連技術(shù)也有望引入芯片間互聯(lián),光進銅退持續(xù)深入。需求側(cè),受益于全球科技巨頭持續(xù)加大算力軍備競賽,同時AI應(yīng)用端逐步落地深入,訓(xùn)練和推理算力需求持續(xù)提升,AI成為推動數(shù)通光模塊市場增長的核心動力。
電信ETF(159507),場外聯(lián)接(A類:019236;C類:019237)。