界面新聞?dòng)浾?| 胡振明
1月17日晚間，賽微電子（300456.SZ）公告稱，擬以約1.05億元購(gòu)買武漢光谷信息技術(shù)股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“光谷信息”或“標(biāo)的公司”，股票代碼為430161）的10.72%股權(quán)，交易完成后，對(duì)其持股比例上升至29.19%。然而，光谷信息在2022年度尚處于虧損狀態(tài)，未來(lái)業(yè)績(jī)存在不確定性。
近日，賽微電子與星燎投資有限責(zé)任公司（以下簡(jiǎn)稱“星燎投資”）、湖北星燎高投網(wǎng)絡(luò)新媒體產(chǎn)業(yè)投資基金合伙企業(yè)（有限合伙）（以下簡(jiǎn)稱“星燎基金”）簽署了《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》，賽微電子以自有資金購(gòu)買星燎投資、星燎基金持有的光谷信息股權(quán)。
其中，賽微電子以8550.76萬(wàn)元購(gòu)買星燎投資持有的光谷信息704.20萬(wàn)股（占總股本的8.67%），以1964.80萬(wàn)元購(gòu)買星燎基金持有的光谷信息166.20萬(wàn)股（占總股本的2.05%）。本次交易完成后，賽微電子將持有光谷信息2370.16萬(wàn)股，持股比例為29.19%。光谷信息仍為賽微電子的參股公司。星燎投資、星燎基金不再直接持有光谷信息的股份。
根據(jù)賽微電子與星燎投資、星燎基金的轉(zhuǎn)讓價(jià)款及交易的股份數(shù)量可以計(jì)算出，本次交易的轉(zhuǎn)讓價(jià)格分別為12.14元/股和11.82元/股。光谷信息近期最高股價(jià)為5.68元/股，而1月17日公告披露當(dāng)天的股票收盤價(jià)為4.96元/股。
顯然，賽微電子本次向星燎投資和星燎基金購(gòu)買光谷信息股權(quán)的轉(zhuǎn)讓價(jià)格和光谷信息當(dāng)前股價(jià)存在巨大的差異；轉(zhuǎn)讓價(jià)格是公告披露當(dāng)天光谷信息股票收盤價(jià)的2倍以上。
值得注意的是，光谷信息2022年度尚處于虧損狀態(tài)，未來(lái)業(yè)績(jī)存在不確定性。對(duì)此，賽微電子表示，這存在投資虧損甚至無(wú)法收回的風(fēng)險(xiǎn)。
根據(jù)相關(guān)規(guī)定，本次交易事項(xiàng)在賽微電子的董事長(zhǎng)審議權(quán)限范圍內(nèi)，無(wú)需提交公司董事會(huì)或股東大會(huì)審議；加之本次交易不構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易，也不構(gòu)成重大資產(chǎn)重組；因此，本次交易事項(xiàng)相關(guān)程序已經(jīng)有比較大的進(jìn)展，但尚需全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有限責(zé)任公司審批。
賽微電子表示，本次交易不涉及債權(quán)債務(wù)轉(zhuǎn)移，不涉及人員安置、土地租賃、債務(wù)重組等情況；本次交易完成后，賽微電子不會(huì)因本次交易新增關(guān)聯(lián)交易，也不會(huì)與控股股東及其關(guān)聯(lián)方產(chǎn)生同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)，光谷信息能夠保證與控股股東及其關(guān)聯(lián)人在人員、資產(chǎn)、財(cái)務(wù)方面的獨(dú)立性。
賽微電子還特別說(shuō)明，本次交易與《北京賽微電子股份有限公司2020年度創(chuàng)業(yè)板向特定對(duì)象發(fā)行A股股票募集說(shuō)明書》所列示的項(xiàng)目無(wú)關(guān)。
光谷信息成立于2007年8月，自2012年11月起在全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌。光谷信息是一家主要以自主研發(fā)的地理信息技術(shù)、大數(shù)據(jù)技術(shù)及系統(tǒng)融合技術(shù)形成的產(chǎn)品及服務(wù)，面向能源、自然資源、交通、農(nóng)業(yè)、金融等領(lǐng)域的政企客戶，提供時(shí)空數(shù)據(jù)服務(wù)、應(yīng)用開發(fā)及服務(wù)、系統(tǒng)集成及服務(wù)，為用戶的數(shù)字化轉(zhuǎn)型提供技術(shù)支撐。
公開信息顯示，光谷信息自2020年以來(lái)營(yíng)業(yè)收入上下波動(dòng)的同時(shí)凈利潤(rùn)卻出現(xiàn)了連續(xù)下滑。2020年至2022年各年度，光谷信息實(shí)現(xiàn)的營(yíng)業(yè)收入分別為2.97億元、3.27億元和2.68億元，實(shí)現(xiàn)的歸母凈利潤(rùn)分別為4891.76萬(wàn)元、3030.63萬(wàn)元和-1929.75萬(wàn)元，其中，2022年?duì)I業(yè)收入和凈利潤(rùn)雙雙下滑，并且出現(xiàn)了虧損。
2023年上半年，光谷信息實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入6950.08萬(wàn)元，虧損945.58萬(wàn)元，不但凈利潤(rùn)仍為虧損，其營(yíng)業(yè)收入也同比下滑了13.56%。
截至2023年6月30日，光谷信息的總資產(chǎn)為5.09億元，但是應(yīng)收款項(xiàng)總額達(dá)3.13億元，占總資產(chǎn)的61%。雖說(shuō)應(yīng)收款項(xiàng)也屬于公司資產(chǎn)，但也存在壞賬損失、款項(xiàng)無(wú)法收回等相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)。
1月8日，光谷信息公告，其第一大股東、控股股東、實(shí)際控制人、一致行動(dòng)人發(fā)生變更。湖北長(zhǎng)江北斗數(shù)字產(chǎn)業(yè)有限公司（以下簡(jiǎn)稱“長(zhǎng)江北斗”）通過(guò)取得光谷信息發(fā)行的新股而成為后者的第一大股東、控股股東，新的實(shí)際控制人為湖北省人民政府國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)。在此之前，光谷信息的第一大股東為賽微電子，無(wú)控股股東，實(shí)際控制人為姜益民、董朝陽(yáng)、劉坤、張凱、張文海、李炘。
也是在1月8日，光谷信息原實(shí)際控制人署了《一致行動(dòng)解除協(xié)議》，各方一致行動(dòng)關(guān)系解除；賽微電子對(duì)姜益民、董朝陽(yáng)、劉坤、張凱、張文海、李炘的表決權(quán)委托安排同時(shí)終止。
2023年12月，光谷信息完成股票定向發(fā)行，認(rèn)購(gòu)對(duì)象合計(jì)2人，合計(jì)發(fā)行3120.56萬(wàn)股，募集資金合計(jì)2.81億元。其中，長(zhǎng)江北斗以27585萬(wàn)元認(rèn)購(gòu)3065萬(wàn)股，姜益民以500萬(wàn)元認(rèn)購(gòu)55.56萬(wàn)股，認(rèn)購(gòu)價(jià)格均為9元/股。
在本次賽微電子收購(gòu)股權(quán)之前，長(zhǎng)江北斗持有光谷信息3065萬(wàn)股，持股比例為37.74%；賽微電子持有光谷信息1499.76萬(wàn)股，持股比例為18.47%，為第二大股東。
上述光谷信息控制權(quán)變更后，擬按照“數(shù)字經(jīng)濟(jì)統(tǒng)領(lǐng)、時(shí)空信息特色、產(chǎn)業(yè)數(shù)據(jù)賦能”的總體發(fā)展思路，立足“時(shí)空數(shù)據(jù)+AI模型+行業(yè)場(chǎng)景應(yīng)用”的核心能力培育，面向“天空地一體、通導(dǎo)遙一體”融合應(yīng)用，著力打造時(shí)空信息智能服務(wù)全國(guó)領(lǐng)先企業(yè)。
鑒于此，賽微電子擬通過(guò)受讓星燎投資、星燎基金所持有的光谷信息股權(quán)，提高對(duì)光谷信息的持股比例。
賽微電子表示，本次交易是其現(xiàn)有投資優(yōu)化布局的一部分，所需資金為公司自有資金，若投資未達(dá)到預(yù)期盈利效果，將會(huì)對(duì)公司的現(xiàn)金使用效率、財(cái)務(wù)及經(jīng)營(yíng)狀況產(chǎn)生一定的影響。