界面新聞記者 | 慕澤

知名百億量化巨頭明汯投資又被罰了！

9月30日，中國基金業(yè)協(xié)會一口氣披露了5份紀律處分決定書，對明汯投資進行公開譴責(zé)，并暫停受理其私募基金產(chǎn)品備案三個月，同時對明汯投資法定代表人裘慧明、合規(guī)風(fēng)控負責(zé)人侯亞楠進行警告，對該公司原市場部渠道經(jīng)理、現(xiàn)為市場部渠道助理卓靈晨以及原市場部董事總經(jīng)理、現(xiàn)為市場部渠道經(jīng)理徐世駿進行公開譴責(zé)。

處罰決定書顯示，明汯投資員工卓靈晨、徐世駿通過自媒體公眾號發(fā)表貶低行業(yè)其他機構(gòu)的不當言論，并向不特定對象宣傳推介私募基金產(chǎn)品，對行業(yè)聲譽造成負面影響。明汯投資對此未能實施有效的內(nèi)部控制，未能及時監(jiān)督管控公司員工的前述不當行為，亦未能及時督促員工規(guī)范整改，構(gòu)成未履行謹慎勤勉義務(wù)的違規(guī)情形。以上事實有行政監(jiān)管措施決定書、自媒體公眾號發(fā)表文章存檔、訪談記錄、勞動合同等證據(jù)予以確認，事實清楚，證據(jù)充分，足以認定。

值得一提的是，8月底明汯投資因為幾乎同樣的原因被上海證監(jiān)局開出罰單。上海證監(jiān)局決定對明汯投資采取責(zé)令改正的監(jiān)督管理措施，并指出明汯投資應(yīng)當按照相關(guān)法律法規(guī)的要求落實整改，進一步完善內(nèi)部控制機制，強化人員合規(guī)守法意識，采取切實有效措施避免類似問題再次發(fā)生。同時還決定對徐世駿和卓靈晨采取出具警示函的監(jiān)督管理措施，要求其認真學(xué)習(xí)相關(guān)法律法規(guī)，強化守法合規(guī)意識，遵守法律、行政法規(guī)，恪守職業(yè)道德和行為規(guī)范。

明汯投資成立于2014年4月，是國內(nèi)首家管理規(guī)模突破500億的量化私募管理人，其創(chuàng)始人裘慧明投資經(jīng)驗超過20年，曾歷任全球知名投資機構(gòu)千禧基金經(jīng)理、HAP Capital資深基金經(jīng)理，還曾供職于全球知名投資銀行德意志銀行的自營量化交易部門擔(dān)任基金經(jīng)理。

事實上，早在今年5月上旬，上海市市場監(jiān)督管理局執(zhí)法總隊就曾赴明汯投資上海辦公室進行問詢，問詢主題是“老私基”公眾號背后注冊主體、撰寫稿件人士是否為明汯投資員工等。

調(diào)查后的初步情況顯示，2021年的6月中旬—6月底，卓某晨、徐某等4人組建了一個團隊，使用卓某晨此前注冊的微信公眾號“ifmore”（后更名為“老私基”），發(fā)表基金產(chǎn)品評價、私募宏觀研究等文章，同時將這些文章發(fā)表到他們新注冊的雪球網(wǎng)賬號和今日頭條賬號上。在公眾號的運行過程當中，主導(dǎo)是卓某晨，徐某則是其中一個寫手，每個人寫好后會交給卓某晨，隨后再分別發(fā)布。

今年6月20日，上海市市場監(jiān)督管理局執(zhí)法總隊最終核查表明，涉事員工在入職前注冊了個人微信公眾號，在公司不知情、未授權(quán)的情況下發(fā)布相關(guān)文章的行為并非公司授意，屬員工個人行為，因此作出了“經(jīng)核查，決定不予立案”的處理決定。

不過，另一方面，有十余家私募機構(gòu)卻聯(lián)合向中國證監(jiān)會及中國基金業(yè)協(xié)會遞交了舉報信，認為明汯投資員工注冊并運營公眾號發(fā)布大量貶低其他私募、吹捧自家的文章，該員工在私募營銷上可能存在不當行為，有違向合格投資者推介產(chǎn)品的原則，或涉及不正當競爭。這應(yīng)該也是明汯投資近期先后收到來自上海證監(jiān)局和中國基金業(yè)協(xié)會罰單的導(dǎo)火索之一。

針對相關(guān)事項，明汯投資曾在9月1日收到上海證監(jiān)局的罰單后回應(yīng)表示，自事件發(fā)生以來，公司已對涉事員工采取懲戒措施、并采取了完善規(guī)章制度、強化合規(guī)審批流程及加強員工合規(guī)培訓(xùn)等措施。接下來還將按照相關(guān)法律法規(guī)的要求，由管理層和合規(guī)部門共同牽頭起草整改計劃書并落實整改措施，進一步完善內(nèi)部控制機制，強化人員合規(guī)守法意識，采取切實有效措施避免類似問題再次發(fā)生。